現(xiàn)在我們特別擔心隨著金融服務費爭議巨大，相關部門可能一刀切要求取締所有購車業(yè)務的金融服務費，導致整個以租代購業(yè)務永無扭虧的機會。一
“現(xiàn)在我們特別擔心隨著金融服務費爭議巨大，相關部門可能一刀切要求取締所有購車業(yè)務的金融服務費，導致整個以租代購業(yè)務永無扭虧的機會。”
一家大型互金平臺業(yè)務總監(jiān)如此擔憂。
“真想趁著這次西安奔馳4S店收取金融服務費風波，讓管理層下線以租代售的汽車金融業(yè)務。”一家國內(nèi)大型互金平臺業(yè)務總監(jiān)趙誠(化名)向記者直言。
所謂以租代售，概括而言，就是用戶看中了一款10萬元新車，但他只需支付1萬元首付，以及按月繳納1300-1400元左右租金，就可以租用這輛車，等到兩年租約到期后，用戶可以選擇續(xù)租、退租或支付尾款買車。
其實，以租代購的汽車金融服務模式在歐美國家相當流行，美國約35%汽車銷售與德國約50%汽車銷售，都是通過這種模式完成的。這令以租代購與銀行車貸、信用卡汽車分期、汽車金融公司車貸“并列”，成為新車購買的四大金融服務模式。
受此激勵，趙誠所在的互金平臺在2017年起涉足以租代購的汽車金融業(yè)務。
“最初我們內(nèi)部測算過，每輛汽車通過以租代購模式，可以創(chuàng)造約1萬元利潤，若一年能以此銷售2-3萬輛車，就可以創(chuàng)造2-3億元利潤。”他告訴記者。但兩年多的運營，讓他發(fā)現(xiàn)事實遠比理想殘酷。由于多數(shù)用戶選擇退租、以及租車期間高昂的車險開支與汽車折舊支出(因不少車輛遭遇事故)，導致平臺僅在2017年實現(xiàn)盈利平衡，隨后都是逐月虧損。如今，他們不得不靠提供附加金融服務費的租金貸款業(yè)務填補虧損額。
“現(xiàn)在我們特別擔心隨著金融服務費爭議巨大，相關部門可能一刀切要求取締所有購車業(yè)務的金融服務費，導致整個以租代購業(yè)務永無扭虧的機會。”他告訴記者。
21世紀經(jīng)濟報道記者多方了解到，與租代購模式“同命相憐”的，還有多家涉足汽車抵押貸款的互金平臺。
“我們之所以收取金融服務費，主要原因是現(xiàn)在墊資兌付壓力很大，不得不靠這些金融服務費填補墊資兌付期間的籌資成本開支，但如果相關部門也取締這類金融服務費，平臺逾期率可能會隨之大幅增加，可能觸發(fā)出借人擠兌問題。”一家涉足汽車抵押貸款的互金平臺人士透露。
以租代購的“新煩惱”
趙誠直言，他所在的互金平臺之所以切入以租代購的汽車金融業(yè)務，主要是此種模式在中國汽車銷售市場的占比不到2%，相比歐美國家具備很大的發(fā)展空間。
但他承認，用戶選擇以租代購的費用開支，的確比全款買車或貸款買車高出不少。它內(nèi)部測算過，上述10萬元的新車若采取以租代購模式，其整體開支要比貸款購車高出10%左右，比全款買車高出約25%。
不過，這部分溢價費用開支，主要有三個流向，一是用于購買汽車在租約期間的保費開支，二是填補汽車在租約期間的折舊費用，三是應對以租代購的運營成本并創(chuàng)造相應的利潤。
“在理想狀況下，我們預期每輛以租代購的汽車能創(chuàng)造約1萬元利潤。”趙誠直言，因此以租代購業(yè)務主要面向剛畢業(yè)工作一兩年的年輕白領作為目標客群，一方面他們渴望擁有一輛新車，過著高品質(zhì)生活，另一方面他們也愿意承擔相對較高的以租代購費用。
然而，2年多的運營成本，讓他發(fā)現(xiàn)現(xiàn)實遠比理想骨感。由于較高的獲客成本與租約期間不少車輛多次遭遇事故(導致折扣費用超過預期與車險保費大漲)，整個業(yè)務除了2017年基本盈虧平衡，其他時間都是虧損的。
更令他心煩的是，為了降低車輛折扣貶值風險，他們在以租代購合同里提出“若用戶不續(xù)租，退還車輛行駛距離不得超過某個數(shù)值”，或“車輛拍賣價格低于合同規(guī)定的汽車購買尾款時，租車人需補繳其中的差價才能完成退車手續(xù)”，此舉被不少用戶視為“霸王條款”，甚至有部分用戶以不熟悉條款為由直言其中存在欺詐行為。
“為此我們在去年調(diào)整了以租代購的運作模式，比如取消了2年租約+租約到期三種選擇，直接改成4年租約直接提車，等于讓用戶用4年租金購買這輛車。”他告訴記者，由于業(yè)務模式變革導致每年租金費用大增約2-3倍，因此他們還特意開通了租金低息貸款金融服務，但要求用戶額外支付一筆數(shù)千元的服務費，變相抬高租金貸款的“利率”以促使以租代購業(yè)務盡早扭虧為盈。
“坦白說，這項新業(yè)務開展以來，以租代購業(yè)務并沒有很大的起色，原因是很多用戶認為收取服務費等于是砍頭息，一次性先回收大筆利息美化財務報表。”他直言，事實上他們也認為這筆金融服務費形同雞肋，一方面以租代購的車輛款式多數(shù)是汽車廠家積壓庫存，非市場熱銷款，因此年輕用戶對此本身興趣不大，另一方面金融服務費的存在，令他們很容易被詬病存在砍頭息行為。
“這也是我們想借著此次金融服務費風波，讓管理層下線以租代購汽車金融業(yè)務的原因之一，否則金融服務費一旦被取締，此前支付過這筆費用的用戶(以租代購)很可能索回這筆錢，那么整個平臺這項業(yè)務根本不可能出現(xiàn)扭虧的那一刻。”他直言。
汽車抵押貸款墊資兌付“遇險”
相比以租代購面臨的金融服務費取舍“煩惱”，上述涉足汽車抵押貸款的互金平臺人士直言自己更加心煩意亂。
“因為一旦金融服務費被取締，我們整個平臺汽車抵押貸款的真實逾期率與壞賬率很可能被曝光，引發(fā)出借人擠兌風波。”他直言。目前，他所在的互金平臺每完成一筆汽車抵押貸款業(yè)務，都會向借款人收取額外的數(shù)千元金融服務費，
事實上，這筆錢絕不是為了美化平臺業(yè)績，而是填補墊資兌付期間融資成本開支。具體而言，目前通過汽車抵押獲得貸款融資的用戶，主要是小微企業(yè)主，而他們因為生意往來存在多頭借貸問題，導致很多時候貸款逾期一兩個月才能償還本金。在這段貸款逾期期間，互金平臺為了確保出借人能按時拿回投資本金利息，都會將相關汽車進行抵押融資，先墊資兌付給出借人。
“起初我們的墊資兌付壓力并不大，差不多每月墊資額在2000-3000萬元左右，且差不多等待2-3個月就能從借款人收回相應貸款本金利息償還墊資資金，但如今隨著小微企業(yè)經(jīng)營壓力加大與資金鏈趨于緊張，我們的墊資償還周期變成至少4-5個月，且每月墊資兌付額差不多擴張到至少5000-6000萬元。”他告訴記者，這意味著平臺為墊資支付的融資成本與日俱增，不得不從每位借款人加收額外的數(shù)千元金融服務費填補這塊融資成本缺口。
“現(xiàn)在我們也特別緊張這場西安奔馳4S店金融服務費收取風波，會讓相關部門決定取締所有汽車金融服務環(huán)節(jié)的金融服務費。如此我們平臺每月需自行支付數(shù)百萬元墊資融資成本，導致整個平臺可能入不敷出，甚至引發(fā)逾期率與壞賬率大增，進而出現(xiàn)出借人擠兌風波。”他再度強調(diào)說，目前他只能希望這場金融服務費風波能盡早大事化小，小事化了，否則整個平臺業(yè)務維系的生命線有可能被“掐斷”。(陳植)
